অপ্রচলিত এবং ডিজিটাল অর্থায়নে শীর্ষ উদীয়মান প্রবণতা

আজকের বিশ্বে, যেখানে প্রযুক্তি একটি বিস্তৃত স্কেলে দ্রুত সমস্ত কিছু রূপান্তর করছে, এটি এই দ্রুতগতির অর্থনীতিতে অর্থায়নও পুনর্বিবেচনা করছে। Traditional তিহ্যবাহী ব্যাংক loans ণগুলি আর তহবিল পাওয়ার একমাত্র উপায় নয়। ইক্যুইটি ফিনান্সিং এবং ফিনটেক-চালিত সমাধানগুলিতে ক্রাউডফান্ডিং প্ল্যাটফর্ম এবং ডিজিটাল nding ণ দেওয়ার বিকল্পগুলি orrow ণগ্রহীতাদের আরও নমনীয়তা, দ্রুত, প্রযুক্তি-সক্ষম এবং ঝামেলা-মুক্ত ফিনান্সিং বিকল্পগুলির প্রস্তাব দিয়েছে। মার্কিন যুক্তরাষ্ট্রে বিকল্প nding ণদান বিকল্পটিতে একটি উল্লেখযোগ্য বৃদ্ধি লক্ষ্য করেছে Nding ণদান ব্যবসায়ের প্রতিবেদন 2024 এর জন্য। এই বাজারটি 2028 সালের মধ্যে 2028 সালের মধ্যে 378.61 বিলিয়ন ডলারে পৌঁছে যাবে বলে ধারণা করা হচ্ছে 2023 সালে 255.39 বিলিয়ন ডলার থেকে।

ক্রমবর্ধমান orrow ণ গ্রহণের চাহিদা এবং বিনিয়োগকারীদের আচরণ স্থানান্তরিত করা, বিকল্প অর্থায়ন আর কোনও প্রবণতা নয়। এটি আমেরিকাতে মূলধন জমে যাওয়ার ভবিষ্যত পরিবর্তন করছে।

অপ্রচলিত অর্থায়ন কী?

অপ্রচলিত অর্থায়নের অর্থ প্রচলিত ব্যাংক loans ণ বা credit ণ লাইন ব্যতীত পদ্ধতি দ্বারা তহবিল সংগ্রহ করা। এটি পিয়ার-টু-পিয়ার nding ণদান, ইক্যুইটি ক্রাউডফান্ডিং, ডিজিটাল nding ণদান অ্যাপ্লিকেশন এবং অন্যান্য অনেকগুলি বিকল্প বিনিয়োগের বিকল্পগুলির মতো বিকল্প সরবরাহ করে। অপ্রচলিত অর্থায়ন ব্যক্তি, স্টার্টআপস এবং ছোট বা মিডসাইজ ব্যবসায়ের জন্য বিনিয়োগকে সহজ করে তুলেছে, তাদের কঠোর credit ণের প্রয়োজনীয়তার সাথে দীর্ঘ প্রক্রিয়া এবং উচ্চ সুদের হার থেকে মুক্ত করে।

ভিড়ফান্ডিং এবং ভিড়ফান্ডিং প্ল্যাটফর্মগুলির তালিকা কী

ক্রাউডফান্ডিং হ’ল এক ধরণের অর্থায়নের বিকল্প যা ব্যক্তি বা ব্যবসায়ীদের জনসাধারণের কাছ থেকে ছোট অবদানের জন্য তহবিল সংগ্রহ করতে সক্ষম করে। লোকেরা সাধারণত তাদের কারণ বা অপারেশনকে সমর্থন করার জন্য মূলত ইন্টারনেটের মাধ্যমে ভিড়ফান্ডিং অ্যাক্সেস করে। 1987 সালে, ইলিনয় বিশ্ববিদ্যালয়ের একটি 18 বছর বয়সী ছেলে ক্রাউডফান্ডিং দ্বারা তাঁর পুরো কলেজ শিক্ষার অর্থায়ন করেছেন, প্রতিটি পয়সা জন্য 2.8 মিলিয়ন লোককে জিজ্ঞাসা করুন।

বিভিন্ন ধরণের ভিড় ফান্ডিং রয়েছে:

1। পুরষ্কার ভিত্তিক: পুরষ্কার-ভিত্তিক ভিড়ফান্ডিংয়ে, অবদানকারীরা পণ্যগুলিতে প্রাথমিক অ্যাক্সেস বা কিছু একচেটিয়া অভিজ্ঞতার মতো পার্কগুলি উপভোগ করতে পারে তবে কোনও আর্থিক রিটার্ন নেই।

2। অনুদান ভিত্তিক: প্রায়শই দাতব্য উদ্দেশ্যে বা মানবিক কারণে লোকেরা অর্থ দান করে, বিনিময়ে কোনও প্রত্যাশা ছাড়াই তবে কাউকে সাহায্য করার খাঁটি অভিপ্রায়।

3। ইক্যুইটি ভিড়ফান্ডিং: এটি অর্থায়নের একটি দেওয়া এবং গ্রহণের পদ্ধতি যেখানে বিনিয়োগকারীরা কোম্পানির পারস্পরিক সিদ্ধান্ত নেওয়া পরিমাণের মালিকানা বা ইক্যুইটি রাখে।

4। Debt ণ-ভিত্তিক (পি 2 পি nding ণ): এটি কোনও অনলাইন প্ল্যাটফর্মের মাধ্যমে ব্যক্তি বা ব্যবসায়ের মধ্যে সরাসরি nding ণ বা অর্থ ধার করা।

ক্রাউডফান্ডিং এসইসি দ্বারা নিয়ন্ত্রিত হয় (সিকিওরিটিজ অ্যান্ড এক্সচেঞ্জ কমিশন) জাম্পস্টার্ট আওয়ার বিজনেস স্টার্টআপস (জবস) আইনের অধীনে ২০১২ সালের।

কী মার্কিন ভিড়ফান্ডিং প্ল্যাটফর্ম

• কিকস্টার্টার
• ইন্ডিগোগো
• Gofundme
• বীজ এবং স্পার্ক
• ব্যাকরকিট
• লঞ্চগুড
• গেমফাউন্ড

ইক্যুইটি ফিনান্সিং সম্পর্কে সমস্ত

ইক্যুইটি ফিনান্সিংয়ের সাথে, কেউ কোম্পানিতে মালিকানার শেয়ার বিক্রি করে তহবিল সংগ্রহ করতে পারে। সাধারণত, এসএমই বা স্টার্টআপগুলি বিনিয়োগকারীদের তাদের তহবিল দিতে বলে এবং বিনিময়ে তারা বিনিয়োগকারীদের ধার করা অর্থের ay ণ পরিশোধের পরিবর্তে মালিকানার একটি অংশ সরবরাহ করে। Debt ণ-ভিত্তিক তহবিলের বিপরীতে, or ণগ্রহীতা অধ্যক্ষ বা সুদ প্রদান করতে বাধ্য নয়, তবে ইক্যুইটি বিনিয়োগকারীরা মালিকানা অর্জন করে এবং বৃদ্ধি এবং/ বা প্রস্থান ইভেন্টের মাধ্যমে একটি রিটার্ন আশা করে।

মার্কিন ইক্যুইটি ভিড়ফান্ডিং বাজার অনুকূল বিধিবিধান এবং একটি বৃহত্তর বিনিয়োগকারী বেস দ্বারা চালিত একটি উল্লেখযোগ্য অংশ রয়েছে, বিশ্ববাজারের প্রায় 40% অবদান রেখে স্টার্টআপস এবং এসএমইগুলিতে অংশগ্রহণ বৃদ্ধি করে। ২০২৪ সালে ইক্যুইটি ক্রাউডফান্ডিং মার্কেট, যার মূল্য $ ২65১.২১ মিলিয়ন ডলার, ২০২৫ সালে $ 2,712.18 মিলিয়ন ডলারে উন্নীত হবে বলে ধারণা করা হচ্ছে।

ফিনটেক ফিনান্সিং এবং ডিজিটাল nding ণদান অ্যাপ্লিকেশন

ফিনটেক ফিনান্সিং একটি বাস্তুতন্ত্র যা সমস্ত ধরণের তহবিল সমাধান, অর্থের সাথে অংশীদারিত্বের প্রযুক্তি এবং প্রযুক্তি-চালিত ফিনান্স প্ল্যাটফর্মগুলির জন্য প্রচেষ্টা করার জন্য একত্রিত করে। এটি সমস্ত ধরণের আর্থিক পণ্য যেমন nding ণ, orrow ণ গ্রহণ, বিনিয়োগ, অর্থ প্রদান, বিএনপিএল, ক্রাউডফান্ডিং এবং নিওব্যাঙ্কিংকে কভার করে।

ডিজিটাল nding ণদান অ্যাপ্লিকেশনগুলি কেবলমাত্র loans ণের উপর দৃষ্টি নিবদ্ধ করে ফিনটেক ফিনান্সিংয়ের অন্যতম বিভাগ। ডিজিটাল nding ণদান অ্যাপ্লিকেশনগুলি ফিনটেক প্রযুক্তিতে কাজ করে এবং এই অ্যাপ্লিকেশনগুলি ব্যক্তিগত, ব্যবসা, বাড়ি, শিক্ষার্থী বা বেতন- loans ণ সহ বিভিন্ন উদ্দেশ্যে অনলাইন loans ণ সরবরাহ করে।

ফেডারেল রিজার্ভ ব্যাংক নিউইয়র্ক কনজিউমার ক্রেডিট প্যানেল (সিসিপি)/ইক্যুফ্যাক্স ডেটা থেকে জানা গেছে যে প্রায় 50 বিলিয়ন ডলার মূল্যের ব্যক্তিগত loans ণের 14% ফিনটেক-জারি করা loans ণ নিয়ে গঠিত।

ফিনটেক প্ল্যাটফর্মের উদাহরণ	ডিজিটাল nding ণ অ্যাপ্লিকেশন উদাহরণ
সোফি	ব্লুভাইন
স্ট্রাইপ মূলধন	মূলধন করতে পারেন
নিশ্চিত / আফটারপে	আপস্টার্ট
বিজ 2 ক্রেডিট	লেন্ডিংক্লাব

এসএমই তহবিলের বিকল্পগুলি: বেসিকগুলির বাইরে ব্যবসা

Traditional তিহ্যবাহী ব্যাংক loans ণগুলি তাদের ভারী মঞ্চটি ধরে রাখার সময়, ছোট এবং মাঝারি আকারের উদ্যোগগুলি (এসএমই) মূলধন জমে যাওয়ার জন্য অন্যান্য রাস্তাগুলি অন্বেষণ করছে। এর মধ্যে ফিনটেক nd ণদাতা, এসবিএ প্রোগ্রাম এবং অবিচ্ছিন্ন নগদ প্রবাহ বজায় রাখতে বিশেষায়িত ক্রেডিট-ভিত্তিক পণ্যগুলির মতো উপায় অন্তর্ভুক্ত রয়েছে এবং দ্রুত এবং নমনীয় পদ্ধতিতে বৃদ্ধির প্রয়োজনীয়তাগুলি পূরণ করতে পারে।

একটি উল্লেখযোগ্য উত্থান আছে 7% এসবিএ-ব্যাকড ২০২৪ অর্থবছরে fin 56 বি মূল্যমানের অর্থায়নের মূল্য।

এসএমই তহবিলের বিকল্পগুলি নীচে দেওয়া হল:

• ডিজিটাল nding ণ প্ল্যাটফর্ম এবং ফিনটেক nd ণদাতা
• এসবিএ-ব্যাকড ফিনান্সিং বিকল্প
• Alt nd ণদাতা এবং ব্যক্তিগত ক্রেডিট লাইন
• এম্বেড এবং উপার্জন-ভিত্তিক অর্থায়ন

অপ্রচলিত অর্থায়নে ঝুঁকি এবং নিয়ন্ত্রক কারণগুলি

অপ্রচলিত অর্থায়ন একটি দ্রুত এবং অ্যাক্সেসযোগ্য অর্থনীতি এবং আর্থিক সমাধানের জন্য পথ সুগম করছে, তবে উপায়টি তার নিজস্ব অনন্য চ্যালেঞ্জ এবং ঝুঁকি নিয়ে এক ঝাঁকুনির যাত্রা। মার্কিন যুক্তরাষ্ট্রে ক্রমবর্ধমান অপ্রচলিত অর্থায়নে সুষ্ঠুভাবে এবং সুরক্ষিত পদ্ধতিতে পরিচালনা করার জন্য একাধিক বিধি এবং চ্যালেঞ্জ রয়েছে।

1। সিএফপিবি বিধিমালা

গ্রাহক আর্থিক সুরক্ষা ব্যুরো ম্যান্ডেট একটি সুষ্ঠু এবং স্বচ্ছ nding ণ প্রক্রিয়া নিশ্চিত করতে এসএমই আবেদনকারীর ডেটা সংগ্রহ এবং প্রতিবেদন করার জন্য ডিজিটাল nd ণদাতারা।

2। লাইসেন্সিং এবং সম্মতি বোঝা

মার্কিন লাইসেন্সিং সিস্টেমগুলি অপ্রচলিত অর্থায়ন সুচারুভাবে চালানোর জন্য জটিল এবং ব্যয়বহুল করে তুলেছে। এটি রিপোর্ট করা হয়েছে যে 93% ফিনটেকগুলি সম্মতি মেনে চলার জন্য সংগ্রাম করে এবং বিভিন্ন বিধিগুলির কারণে 60% বার্ষিক জরিমানা $ 250,000 এরও বেশি অর্থ ব্যয় করে।

3। এআই এবং অ্যালগরিদম ভিত্তিক ঝুঁকি

যেহেতু বিকল্প অর্থায়ন প্রযুক্তির সাথে অর্থের মিশ্রণ, এটি পক্ষপাতদুষ্ট সিদ্ধান্ত গ্রহণের উচ্চ সম্ভাবনা এবং স্বচ্ছতার অভাবের সাথে রয়েছে। ট্রেজারি সেক্রেটারি জ্যানেট ইয়েলেন লোকজনকে আর্থিক পরিষেবাগুলিতে কৃত্রিম বুদ্ধিমত্তার উল্লেখযোগ্য ঝুঁকি সম্পর্কে সচেতন হওয়ার পরামর্শ দিয়েছে।

4। সাইবারথ্রেটস এবং ডেটা লঙ্ঘন

যেহেতু ফিনটেকগুলি ক্রমবর্ধমান ক্লাউড পরিষেবাদির সাথে খাপ খাইয়ে চলেছে, কাটিং-এজ এমএল/এআই সমাধানগুলির সাথে প্রযুক্তিগত আধুনিকীকরণকে আলিঙ্গন করছে, তারা সাইবারেটট্যাকারদের একটি প্রধান লক্ষ্যও হয়ে উঠছে। সেখানে ছিল 4,29,874 সাইবারসিকিউরিটি ঘটনা 2023 সালে আর্থিক প্রতিষ্ঠানে।

5। নন-ব্যাংকিং nding ণ থেকে সিস্টেমিক ঝুঁকি

আর্থিক স্থিতিশীলতা এবং বাজারের স্বচ্ছতার জন্য উদ্বেগ রয়েছে কারণ এনবিএফআইগুলি ব্যাংকের nding ণদানের এক্সপোজারের $ 1.2 ট্রিলিয়ন ডলারে পৌঁছেছে।

মার্কিন অপ্রচলিত অর্থায়নে উদীয়মান প্রবণতা

এআই-চালিত হাইপার-পার্সোনালাইজেশনের কারণে প্রতিটি ডোমেইনে নতুন কিছু উদয় হয়েছে। ‘এম্বেডড ফিনান্স’ নামে একটি আসন্ন অপ্রচলিত অর্থ প্রবণতা জনপ্রিয় হচ্ছে।

এম্বেডেড ফিনান্সিং অর্থ প্রদান, nding ণ, বীমা বা বিনিয়োগের মতো আর্থিক পরিষেবাগুলির সমন্বয়কে সরাসরি অ-আর্থিক প্ল্যাটফর্মগুলিতে অনুমতি দেয়। ব্যবহারকারীকে প্রতিটি পরিষেবার জন্য কোনও traditional তিহ্যবাহী ব্যাংক বা পৃথক ফিনটেক অ্যাপ্লিকেশন দেখতে হবে না। পরিবর্তে, এই পরিষেবাগুলি প্রতিদিনের অ্যাপ্লিকেশন এবং প্ল্যাটফর্মগুলিতে এম্বেড করা হয়। উদাহরণ: উবার তার অ্যাপ্লিকেশনগুলির মাধ্যমে তাত্ক্ষণিক ড্রাইভার পরিশোধ এবং মাইক্রোলোয়ান সরবরাহ করে।

ব্লকচেইন-ভিত্তিক nding ণদান এবং টোকেনাইজড সম্পদগুলিও বাজারে একটি তরঙ্গ ধরছে। ফিগার টেকনোলজিসের দ্রুত ইক্যুইটি হোম loans ণগুলি প্রধান উদাহরণ হিসাবে কাজ করে।

চূড়ান্ত শব্দ

এগুলি সমস্ত একসাথে মোড়ানো, অপ্রচলিত অর্থায়ন ট্র্যাকশন অর্জন করছে এবং অনিবার্য হয়ে উঠেছে, ব্যক্তি এবং ব্যবসায়ের জন্য অর্থের সহজ এবং দ্রুত অ্যাক্সেসের অনুমতি দেয়, তাই অর্থ কখনই তাদের বিকাশের ক্ষেত্রে বাধা হয়ে ওঠে না এবং অর্থনীতিকে ক্ষমতায়িত করে। ক্রাউডফান্ডিং থেকে ডিজিটাল nding ণদান অ্যাপ্লিকেশন থেকে এম্বেড থাকা ফিনান্স এবং ব্লকচেইন nding ণদান পর্যন্ত, এই বিকল্প অর্থায়নের বিকল্পগুলি traditional তিহ্যবাহী ফিনান্সিং সিস্টেমগুলির দ্বারা ফাঁকটি সংকীর্ণ করছে। যাইহোক, এই অর্থায়নটি তার নিজস্ব ঝুঁকি এবং সীমাবদ্ধতা নিয়ে এসে orrow ণগ্রহীতা এবং বিনিয়োগকারীদের এতে জড়িত হওয়ার আগে সতর্ক এবং সতর্কতা অবলম্বন করার জন্য সতর্ক করে দেয়। অর্থের বিকশিত ভবিষ্যত অবশ্যই মার্কিন যুক্তরাষ্ট্র জুড়ে স্টার্টআপস, এসএমই এবং গ্রাহকদের জন্য নতুন দরজা খোলার জন্য

সম্পর্কিত: ডিজিটাল বিপণনে প্রযুক্তি: প্রতিশ্রুতি ভবিষ্যতের!
সম্পর্কিত: ফিনটেক বনাম আর্থিক পরিষেবা: বাজারে কে রায় দিচ্ছে?